چگونه بیتکوین و اتریوم در برابر رکود بازار ایستادگی میکنند؟
تیم تولید محتوا۸ تیر ۱۴۰۴۱٬۷۸۲ بازدید
بازار ارزهای دیجیتال در طول زمان تغییرات زیادی را تجربه کرده است، اما در این میان، بیتکوین و اتریوم به عنوان دو ارز اصلی همیشه ثابت ماندهاند. در حالی که استیبلکوینها به دنبال جذب بخش بزرگی از نقدینگی در شرایط رکود هستند، این دو ارز اصلی بهطور مداوم در بازار حضور دارند و نشاندهنده یک پناهگاه امن برای سرمایهگذاران به شمار میآیند.
بیتکوین و اتریوم: همیشه ثابت و قابل اطمینان
وقتی بازار وارد فاز صعودی میشود، احتمالاً تمایل به ریسکپذیری هم افزایش مییابد. تحلیلهای اخیر نشان میدهند که در چنین شرایطی، مدیران سرمایهگذاری بیشتر تمایل دارند به ارزهای اصلی مانند بیت کوین و اتریوم تکیه کنند. در حالی که در دوران نزولی بازار، استیبل کوینها که بهطور معمول از نوسانات کمتری برخوردارند، محبوبتر میشوند و سرمایهگذاران برای محافظت از سرمایه خود به این ارزها روی میآورند.
در ماه ژانویه، زمانی که قیمت بیت کوین به سمت 73,000 دلار حرکت میکرد و اتریوم پس از بهروزرسانی پکترا رشد چشمگیری داشت، سهم بیت کوین و اتریوم در سبدهای سرمایهگذاری به 57 درصد رسید. در این شرایط، ارزهای لایهیک مانند سولانا و آوالانچ نیز سهم بیشتری را در پرتفویها بهدست آوردند.
افزایش استیبلکوینها در مواقع رکود بازار
در مقابل، در مواقعی که بازار نزولی میشود، استیبلکوینها بهعنوان یک راهکار برای کاهش ریسک و حفظ نقدینگی عمل میکنند. یکی از نکات جالب در گزارشات اخیر این است که در ماه فوریه، زمانی که بازار کمی کاهش یافت، تخصیص به استیبلکوینها به طور چشمگیری افزایش یافت و به نزدیک 30 درصد رسید. این تغییرات نشان میدهند که مدیران سرمایهگذاری در مواقع افت بازار، بیشتر به استیبلکوینها روی میآورند تا از آنها برای حفظ نقدینگی و محافظت در برابر ریسکهای نزولی استفاده کنند.
چرخش سرمایهگذاری در شرایط بازار خنثی
زمانی که بازار در وضعیت خنثی و بدون نوسانات شدید قرار دارد، تخصیص سرمایه بهطور معمول در سطحی متعادل قرار میگیرد. در ماههای مارس، آوریل و ژوئن، که بازار نسبتاً ثابت بود، تخصیص به بیتکوین و اتریوم حدود 50 درصد باقی ماند، در حالی که تخصیص به استیبلکوینها در حدود 24.5 درصد قرار گرفت. این وضعیت نشاندهنده بازگشت محتاطانه به استراتژیهای سرمایهگذاری برای بهرهبرداری از درآمد بدون پذیرش ریسک زیاد است.
پلتفرمهای مدیریت سبد سرمایهگذاری: چه تغییراتی دارند؟
در حالی که مدیران سرمایهگذاری از استراتژیهای مختلفی برای تخصیص سبدهای خود استفاده میکنند، پلتفرمهای خودکار مانند فاینستِل به آنها کمک میکنند تا بهصورت خودکار و بدون نیاز به نظارت دائم، تصمیمات صحیحی بگیرند. این پلتفرمها با تحلیل دادههای مربوط به بازار از صرافیهایی مانند بایننس، بایبیت، کوکوین، اوکیاکس و گیت.آیاو بهسرعت تصمیمات لازم را برای بهینهسازی سبد سرمایهگذاری اتخاذ میکنند.
تغییرات کوچک در تخصیص: چه تاثیری دارند؟
اگرچه تخصیص به بیتکوین و اتریوم در طول زمان ثابت بوده است، اما در مواقع مختلف تغییرات جزئی در تخصیص سایر ارزها و استیبلکوینها مشاهده شده است. برای مثال، در ماه آوریل که بازار به سمت قلههای جدید پیش میرفت، تخصیص به بیتکوین و اتریوم افزایش یافت و در مقابل، تخصیص به استیبلکوینها کاهش پیدا کرد. این وضعیت نشاندهنده افزایش ریسکپذیری در دوران رونق بازار است.
چرا مدیران به "بیتکوین" بهعنوان پناهگاه اطمینان دارند؟
در ماههای اخیر، علیرغم تغییرات شدید در قیمت ارزها، بیتکوین همچنان یکی از گزینههای اصلی در سبد سرمایهگذاریها باقی مانده است. حتی بر اساس گزارشهای پلتفرم "بایبیت"، سهم بیتکوین در سبدهای سرمایهگذاری از 25 درصد در نوامبر به نزدیک 31 درصد در ماههای اخیر رسیده است. این نشاندهنده اعتماد بیشتر سرمایهگذاران به این ارز در مقایسه با سایر ارزها است.
نتیجهگیری
آنچه که از این تحلیلها میتوان برداشت کرد این است که بیت کوین و اتریوم همچنان جایگاه ویژهای در سبد سرمایهگذاران دارند و بهعنوان ارزهای دیجیتال اصلی، نقش تثبیتکنندهای را در پرتفویها ایفا میکنند. در همین حال، استیبل کوینها در شرایط نوسانی بازار برای حفظ نقدینگی و کاهش ریسک استفاده میشوند. برای سرمایهگذاران خرد و نهادهای بزرگ، انتخاب استراتژی مناسب برای ورود و خروج از بازار میتواند تفاوتهای زیادی ایجاد کند، اما بدون شک تمرکز بر روی این دو ارز اصلی بهعنوان نقطه اتکا همچنان ادامه خواهد یافت.