افت ۵۷ درصدی چین‌لینک همزمان با مشارکت با مسترکارت و بانک‌ها

قیمت چین‌لینک در چند ماه اخیر سقوط چشمگیری داشته است. اما این کاهش قیمت در حالی اتفاق افتاده که خبرهای بزرگی از همکاری‌های مهم این پروژه منتشر شده‌اند. در این مقاله، به‌طور کامل بررسی می‌کنیم که چرا وضعیت قیمت چین‌ لینک پیچیده و چندلایه شده است، چه سیگنال‌هایی از تحلیل تکنیکال و داده‌های درون‌زنجیره‌ای به دست می‌آید، و سرمایه‌گذاران باید به چه سطوح قیمتی کلیدی توجه کنند.

چین‌لینک چیست و چرا اهمیت دارد؟

شاید بپرسید اصلاً چین‌لینک چه کاربردی دارد و چرا اینقدر در اخبار کریپتو از آن صحبت می‌شود. چین‌لینک بزرگ‌ترین شبکه اوراکل غیرمتمرکز دنیاست که داده‌های دنیای واقعی (مانند قیمت‌ها) را به قراردادهای هوشمند بلاک‌چین‌ها وصل می‌کند.

تصور کنید قرارداد هوشمندی بخواهد قیمت دقیق دلار یا طلا را بداند. بدون اوراکل، این اطلاعات اصلاً به‌صورت امن و غیرمتمرکز در دسترس نیست. این همان جایی است که چین‌لینک وارد عمل می‌شود و نقش کلیدی در زیرساخت مالی غیرمتمرکز (DeFi) ایفا می‌کند.

این اهمیت بنیادین باعث شده بانک‌ها و شرکت‌های بزرگی مثل JPMorgan، UBS، Swift و ANZ Bank با چین‌لینک همکاری داشته باشند.

سقوط قیمت چین‌لینک در برابر اخبار مثبت

با وجود همکاری‌های پرسر و صدا،چین‌لینک در ماه‌های گذشته سقوط شدیدی داشته است. در زمان نگارش این تحلیل، قیمت چین‌ لینک در حوالی 13.12 دلار معامله می‌شود که 26 درصد پایین‌تر از اوج ماه مه و حدود 57 درصد پایین‌تر از قله تاریخی نوامبر 2024 است.

این افت قیمت در شرایطی رخ داده که چند رویداد بزرگ خبری در همین مدت اعلام شده است:

• همکاری با مسترکارت: امکان خرید مستقیم رمزارز با کارت، با استفاده از زیرساخت احراز هویت و همگام‌سازی چین‌لینک.

• همکاری با Aktionariat: پلتفرم توکن‌سازی سهام در سوئیس که بیش از 300 هزار سرمایه‌گذار ثبت‌شده دارد. چین‌لینک در این پروژه پروتکل Cross-Chain Interoperability (CCIP) خود را ارائه می‌دهد تا حساب‌های خزانه‌داری بین‌زنجیره‌ای ایمن ایجاد شود.

• پیوستن به xStocks Alliance: ارائه خدمات اوراکل رسمی برای توکنایز کردن سهام جهانی. در این ائتلاف شرکت‌هایی مثل Kraken، Solana و Alchemy Pay نیز حضور دارند.

این خبرها نشان می‌دهند که چین‌ لینک از نظر بنیادی در حال گسترش همکاری‌ها و کاربردهای خود است، اما بازار فعلاً واکنش مثبتی به این رشد نداشته است.

داده‌های آنچین چین‌ لینک: سیگنال‌های امیدوارکننده در پشت پرده

با وجود کاهش قیمت، داده‌های درون‌زنجیره‌ای نکات جالبی را نشان می‌دهند. طبق آمار Santiment، تعداد توکن‌های چین‌ لینک نگهداری‌شده در صرافی‌ها از 212 میلیون به 208 میلیون کاهش یافته است. این اتفاق معمولاً به‌عنوان سیگنالی مثبت و کاهنده‌ی فشار فروش تعبیر می‌شود.

همچنین شاخص Mean Dollar Invested Age (MDIA)، که میانگین «سن دلاری سرمایه‌گذاری» را نشان می‌دهد، از 110 در آوریل به 129.5 رسیده است. وقتی این شاخص افزایش می‌یابد، یعنی سرمایه‌گذاران تمایل دارند توکن‌های خود را برای مدت طولانی‌تری نگه دارند و به رشد آینده پروژه امیدوارند.

برای روشن‌تر شدن این داده‌ها، به جدول زیر دقت کنید:

این آمارها هرچند ممکن است در کوتاه‌مدت اثر کامل خود را نگذارند، اما برای سرمایه‌گذاران با نگاه میان‌مدت و بلندمدت امیدبخش هستند.

تحلیل تکنیکال قیمت چین‌لینک: در کدام نقطه بحرانی ایستاده‌ایم؟

تحلیل نمودار روزانه چین‌لینک تصویر متناقضی را ارائه می‌دهد. از یک سو، یک الگوی دوبل کف (Double Bottom) در سطح 10.90 دلار شکل گرفته است که معمولاً به‌عنوان یک سیگنال بازگشتی قدرتمند شناخته می‌شود. اگر قیمت از این سطح تثبیت شود و گردن این الگو در 17.90 دلار شکسته شود، هدف اولیه حرکت می‌تواند 20 دلار باشد.

اما داستان به این سادگی نیست. قیمت چین‌لینک زیر میانگین‌های متحرک نمایی 50 و 100 روزه قرار دارد که نشانه‌ای از باقی‌ماندن روند نزولی در بلندمدت است. همچنین الگویی مخالف   Inverse Cup-and-Handle  در حال شکل‌گیری است. اگر این الگو تأیید شود و حمایت 10.90 دلار از دست برود، ریزش تا سطح 10 دلار یا پایین‌تر دور از ذهن نیست.

نکته‌ی کلیدی اینجاست که 10.90 دلار به‌عنوان سطح حمایت حیاتی عمل می‌کند. معامله‌گران باید با دقت واکنش قیمت به این ناحیه را زیرنظر بگیرند، چون جهت حرکت بعدی را تعیین خواهد کرد.

نتیجه‌گیری

بازار چین‌لینک این روزها پر از تناقض است. از یک طرف، همکاری‌های بزرگ با شرکت‌های مطرح جهانی، کاهش موجودی صرافی‌ها و افزایش شاخص MDIA امیدواری برای آینده چین‌ لینک ایجاد کرده‌اند. از طرف دیگر، فشارهای تکنیکالی و روند نزولی قوی، سرمایه‌گذاران را محتاط کرده‌اند.