S&P500 4.84 درصد کاهش یافت، بدترین روز از زمان فروپاشی COVID-۲۰۲۰! آیا بازی تمام شده است؟
دیروز شاخص S&P500 (SPX) بدترین بسته شدن روزانه خودش رو توی ۵ سال اخیر تجربه کرد (-4.84%)، از زمانی که سقوط ناگهانی کووید در ۱۱ مارس ۲۰۲۰ شروع شد (-4.89%). حتی در بحران تورم ۲۰۲۲ هم شاخص چنین ضرر شدیدی رو توی یک روز ثبت نکرده بود. طبیعتاً وسط این وحشت بازار، سوالی که توی ذهن همه هست اینه: "آیا ما توی بازار خرسی هستیم؟". تنها راه برای بررسی این موضوع نگاه کردن به عملکرد تاریخی قیمت SPX هست و توی این تحلیل ما این کار رو با بررسی عملکرد قیمت در بازه زمانی هفتگی از زمان بحران مسکن ۲۰۰۸ انجام میدیم. همونطور که میبینید، از کف بحران تورم در مارس ۲۰۰۹، ما ۴ اصلاح بزرگ بازار داشتیم (به جز سقوط ناگهانی کووید در مارس ۲۰۲۰ که یک رویداد قو سیاه بود). همه این اصلاحات با میانگین متحرک ۲۰۰ هفتهای (خط روند نارنجی) تماس داشتن و بلافاصله برگشتن تا یک چرخه گاوی جدید رو شروع کنن. این چرخههای گاوی معمولاً حدود ۳ سال طول کشیدن و در نزدیکی (یا کمی بعد از) خطوط عمودی قرمز به اوج رسیدن، که فاصلهای هست که از اوج ۱۵ اکتبر ۲۰۰۷ تا اوج ۰۷ مه ۲۰۱۱ اندازهگیری شده، دو اوج چرخه اولی که ما به عنوان مبنا برای زمانبندی چرخهها در این مدل استفاده میکنیم. امواج سینوسی (خطچین) برای نشان دادن اوجهای چرخه (نه کفها) استفاده میشن، همینطور چرخههای زمانی (خطچین). این کمک میکنه تا حس کلی از روند چرخه به دست بیاریم و مهمتر از همه بدونیم که چه زمانی ممکنه زمان فروش نزدیک باشه قبل از یک اوج احتمالی چرخه. این مدل نشون میده که زودترین زمانی که چرخه فعلی باید به اوج برسه هفته ۱۱ اوت ۲۰۲۵ هست. اگه کمی دیرتر بیاد (مثل موارد ۰۱ اکتبر ۲۰۱۸ و ۰۱ ژوئن ۲۰۱۵)، میتونه توی نوامبر - دسامبر ۲۰۲۵ باشه. کوتاهترین اصلاح به میانگین متحرک ۲۰۰ هفتهای در سال ۲۰۱۱ بوده که فقط ۲۲ هفته (۱۵۴ روز) طول کشیده. طولانیترینش کل بحران مسکن ۲۰۰۸ بوده (۷۳ هفته، ۵۱۱ روز). سه اصلاح دیگه میانگین متحرک ۲۰۰ هفتهای کمتر از یک سال طول کشیدن. از طرف دیگه، RSI هفتگی به سطح ۳۴.۵۰ رسیده. از کف ۲۰۰۹، بازار فقط ۵ بار به این سطح رسیده. همه باعث برگشتهای تیز و سریع شدن. آزمونهای RSI در ۱۷ دسامبر ۲۰۱۸، ۱۶ مارس ۲۰۲۰ و ۱۵ اوت ۲۰۱۱ کف بودن در حالی که ۰۹ مه ۲۰۲۲ و ۲۴ اوت ۲۰۱۵ بعداً کف زدن ولی همچنان باعث رالیهای قوی بازار خرسی قبل از کف نهایی شدن. نااطمینانی قطعاً بالاست ولی اینها واقعیتها و دادههای فنی سخت هستن. بازی برای سهام تموم شده یا این یک فرصت خرید بلندمدت فوقالعادهست؟ نتیجهگیری با شماست. ------------------------------------------------------------------------------- ** اگه از این ایده خوشتون اومد، لطفاً لایک کنید 👍، دنبال کنید ✅، به اشتراک بذارید 🙌 و نظر بدید ✍! همچنین ایدهها و نمودارهای خودتون رو توی بخش نظرات به اشتراک بذارید! این بهترین راه برای حفظ ارتباط، حمایت از ما، رایگان نگه داشتن محتوا و اجازه دادن به ایده برای رسیدن به بیشترین تعداد ممکن از افراد هست. ** ------------------------------------------------------------------------------- 💸💸💸💸💸💸 👇 👇 👇 👇 👇 👇
