SPY به قوی بسته شد - این سطوح را برای 26 نوامبر دنبال میکنیم.
امروز SPY به طرز عجیبی به صورت پیوسته رشد کرد، بهخصوص با توجه به نوساناتی که در جلسات قبلی داشتیم. این حرکت ناشی از خرید وحشتزده یا فشار نبود، بلکه بیشتر شبیه به یک فشار کنترلشده بود که خریداران در هر افت کوچک وارد میشدند. اگر به ساختار ۱۵ دقیقهای نگاه کنید، کل روند بر اساس اصلاحات کمعمق و کفهای بالاتر ساخته شده که معمولاً نشان میدهد مؤسسات به تدریج در طول جلسه در حال افزایش سرمایهگذاری بودند. دلیل اینکه SPY امروز توانست به آرامی بالا برود به دو چیز برمیگردد: 1. عدم وجود دادههای اقتصادی مهم یا اختلالات کلان وقتی تقویم آرام است، SPY بیشتر به سطوح تکنیکال و موقعیتگیری معاملهگران واکنش نشان میدهد تا به تیترها. 2. احتمالاً معاملهگران در زیر ۶۷۵ در وضعیت خالص کوتاه گاما بودند وقتی این اتفاق میافتد، بازارسازان باید برای پوشش ریسک به خرید ادامه دهند که باعث میشود آن رشد آرامی که در صبح و اوایل بعدازظهر دیدید، ایجاد شود. میتوانید ببینید که SPY چگونه رفتار کرد وقتی که دوباره به منطقه ۶۷۰ رسید — حرکت شتاب گرفت و قیمت تقریباً تمام روز به خط روند صعودی چسبید. هر افتی تقریباً بلافاصله خریدار پیدا میکرد. این جریان کلاسیک پوشش ریسک معاملهگران است. وقتی به نمودار ۱ ساعته GEX که در زیر آپلود کردم نگاه کنید، تصویر حتی واضحتر میشود. یک خوشه سنگین از دیوارهای کال درست بالای بسته شدن امروز قرار دارد — ۶۷۶، ۶۷۷ و بالاتر به سمت ۶۸۰. SPY مستقیماً وارد آن منطقه شد و سپس صاف شد، که دقیقاً همان چیزی است که انتظار دارید وقتی شاخص با مقاومت پوشش لایهای مواجه میشود. این به این معنا نیست که روند تمام شده — فقط اینکه مسیر بالاتر سختتر میشود مگر اینکه حجم وارد شود. زیر قیمت، ساختار حمایتی تمیز است: – ۶۷۰ اولین سطح است – ۶۶۶ حمایت بزرگ بعدی است – ۶۶۵ و ۶۶۴ به عنوان مناطق تثبیت عمیقتر عمل میکنند به همین دلیل است که SPY بعد از بازپسگیری ۶۷۰ به طور جدی عقبنشینی نکرد — چشمانداز گزینهها در زیر حمایتی است. پس برای ۲۶ نوامبر، این موارد برجسته است: اگر SPY بتواند ۶۷۶ را با یک فشار قاطع پاک کند — نه یک نوک زدن — سپس ۶۷۷ به آهنربای فوری تبدیل میشود، و در صورت باز شدن بازار با شتاب، ۶۸۰ دنبال میشود. اما چون کل آن منطقه با دیوارهای کال پر شده، ادامه نیاز به قدرت واقعی دارد. اگر SPY ۶۷۲ را از دست بدهد و زیر آن بماند، روند درونروزی ضعیف میشود و در برای حرکت به سمت ۶۷۰ یا حتی ۶۶۶ برای بازنشانی ساختار باز میشود. برنامه معاملاتی گزینهها کالها فقط در صورتی منطقی هستند که SPY بتواند بالای ۶۷۶ برود و نگه دارد. اینجاست که پنجره پوشش ریسک به ۶۷۷ و ۶۸۰ باز میشود. پوتها فقط در صورتی منطقی هستند که SPY واقعاً ۶۷۲ را از دست بدهد — این خطی است که روند درونروزی را از خرید کنترلشده به احتمال بازگشت تغییر میدهد. زیر آن، ۶۷۰ و ۶۶۶ به آهنرباهای طبیعی تبدیل میشوند. هر چیزی بالای ۶۷۲ باعث میشود که پریمیوم پوتها سریعتر کاهش یابد چون محیط GEX هنوز حمایتی است. توجه این فقط دیدگاه شخصی من بر اساس رفتار قیمت و جریان گزینههاست. این مشاوره مالی نیست. همیشه برنامه خودتان را معامله کنید و ریسک خود را مدیریت کنید.
